Emergency Arbitration

79 Pages·2013·0.68 MB·English

by  Jussi Hakanen

!
!
!
"#$%&$'()!*%+,-%.-,/'!
!
!
!
!
!
!
!
!
!
!
!
!
!
!
!
!
!
!
!
"#$%&'($!)*&$+$!
,-$$+!.#/#0&0!
1-2&'3+$4'5!6#0!7'809&!
:-;-$%!<=>?!
@'4A&9-'#B!C#D!
7#A-B%E!4F!C#D!
G0+3&'$+%E!4F!.&B$+0/+!
!
!
!

Tiedekunta/Osasto Fakultet/Sektion – Faculty Laitos/Institution– Department
Oikeustieteellinen tiedekunta Rikos- ja prosessioikeuden sekä oikeuden yleistieteiden laitos

Tekijä/Författare – Author
Jussi Hakanen

Työn nimi / Arbetets titel – Title
Emergency Arbitration

Oppiaine /Läroämne – Subject
Prosessioikeus

Työn laji/Arbetets art – Level Aika/Datum – Month and year Sivumäärä/ Sidoantal – Number of pages
Pro gradu Elokuu 2013 65

Tiivistelmä/Referat – Abstract

Viime vuosien aikana monet välitysinstituutit ovat lisänneet välityssääntöihinsä ehtoja pikaturvaamismenettelystä (engl. Emergency
Arbitration). Pikaturvaamismenettely tarkoittaa menettelyä, jossa osapuoli voi hakea vastapuolta vastaan turvaamistoimia
välityslautakunnan määräämältä pikavälimieheltä (engl. Emergency Arbitrator) silloin kun välimiesoikeutta ei ole vielä muodostettu.
Tässä tutkielmassa tarkastellaan erityisesti Keskuskauppakamarin välimieslautakunnan (FCC) ja Tukholman
keskuskauppakamarin välitysinstituutin (SCC) pikaturvaamismenettelysääntöjä ja verrataan niitä Suomen ja Ruotsin
tuomioistuimissa määrättäviin turvaamistoimiin.

Pikaturvaamismenettelyn tarvetta on yleensä perusteltu sillä, että välityssopimuksen tehneet osapuolet haluavat nimenomaan
välttää oikeudenkäynnin. On kuitenkin huomattava, että jotkut välimiesmenettelyn tunnetut edut – osapuolten mahdollisuus valita
välimiesoikeuden kokoonpano, menettelyn nopeus ja tehokas täytäntöönpano – eivät koske pikaturvaamismenettelyä.
Suurimpana ongelmana pikaturvaamismenettelyssä on siinä annettavan ratkaisun täytäntöönpanokelvottomuus. Suomessa ja
Ruotsissa ainoastaan tuomioistuimen määräämät turvaamistoimipäätökset kelpaavat täytäntöönpanoperusteeksi. Lisäksi
tuomioistuin voi määrätä turvaamistoimia kolmansia osapuolia kohtaan ja vastapuolta kuulematta. Tuomioistuin voi määrätä
vastapuolta kuulematta väliaikaisen turvaamistoimen niin nopeasti, että pikaturvaamismenettely jää hakijan näkökulmasta
väistämättä hitaammaksi vaihtoehdoksi.

Tutkielmassa tarkastellaan myös, miten toimivallan rajoja on tulkittu kansainvälisessä välimiesmenettelyssä ja toisaalta
tuomioistuinmenettelyissä. Välimiehen ja tuomioistuimen toimivalta määrätä turvaamistoimia on sääntöjen ja lain sanamuodon
perusteella hyvin laaja. Sekä välimiesmenettelyssä että tuomioistuinkäsittelyssä vaikein tilanne koskee ns. ennakkonautintaa,
jossa haettava turvaamistoimi on sisällöltään osittain tai kokonaan sama kuin mitä hakija vaatii pääasiassa.

Pikaturvaamismenettelylle tulee todennäköisesti eniten tarvetta silloin, kun tuomioistuin ei pystyisi tai suostuisi määräämään
tehokasta turvaamistoimea. Tuomioistuimen määräämä turvaamistoimi on lähtökohtaisesti täytäntöönpantavissa vain
tuomioistuimen sijaintivaltiossa – ja tietyin edellytyksin muissa EU- ja EFTA-maissa. Kansainvälisessä välimiesmenettelyssä voi
syntyä tilanne, jossa osapuoli ei saa riittävän tehokasta turvaamistoimea siinä maassa, jonka tuomiovaltaan turvattava oikeus
kuuluu. Tällöin pikaturvaamismenettely saattaa olla osapuolelle ainoa vaihtoehto. Täytäntöönpanokelvottomuudestaan huolimatta
pikaturvaamispäätös voi olla osapuolelle tärkeä etu, koska osapuolet yleensä noudattavat välimiesten päätöksiä vapaaehtoisesti.
Osapuoli saattaa hakea pikaturvaamispäätöstä myös silloin, kun riidan pysyminen ei-julkisena on tärkeämpää kuin se, että
vastapuoli mahdollisesti ei noudata päätöstä. Pikaturvaamismenettelyssä hakija saattaa myös välttyä maksamasta
etukäteisvakuutta. Tuomioistuimessa turvaamistoimen täytäntöönpano edellyttää, että hakija asettaa riittävän vakuuden
vastapuolelle aiheutuvien vahinkojen turvaamiseksi.

Suomen ja Ruotsin tuomioistuinten turvaamistoimimenettelyn tehokkuudesta ja pikaturvaamispäätöksen
täytäntöönpanokelvottomuudesta johtuen on odotettavissa, että osapuolet valitsevat pikaturvaamismenettelyn tuomioistuimen
sijaan vain hyvin harvoissa tilanteissa.
Avainsanat – Nyckelord – Keywords
Emergency Arbitration; Interim Measures; Arbitration; Pikaturvaamismenettely; Turvaamistoimet; Välimiesmenettely;

Säilytyspaikka – Förvaringställe – Where deposited

Muita tietoja – Övriga uppgifter – Additional information
HHH!
IJK)LK)1!
"##$%&'()'*+,!-----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------!.!
/'#0'*1$(234!-------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------!.5!
6%1',0()'&%!(+7!5+,)')8)'*+(0!9*8$:%,!------------------------------------------------------------------------------!;55!
<(,%!6(=!-----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------!;5.!
>! 5+)$*78:)'*+!--------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------!>!
>->! /(:?1$*8+7!--------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------!>!
>-@! A%,%($:3!B8%,)'*+,!(+7!C%)3*7*0*14!------------------------------------------------------------------------------!@!
>-D! 9:*2%!(+7!E%0'F')()'*+,!---------------------------------------------------------------------------------------------------------!D!
>-G! H%$F'+*0*14!-------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------!G!
@! /(,',!*I!"$#')$()*$J,!K*=%$,!--------------------------------------------------------------------------------------------!L!
@->! H3%*$%)':(0!9)($)'+1!K*'+),!---------------------------------------------------------------------------------------------------!L!
<M>M>! @#'%E!:-%404NE!3$M!C#D!4F!1&#%!MMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMM!O!
<M>M<! P&2'&$&0%#%+40$!HBB-$%'#%+0;!H0%&'0#%+40#B!:'Q+%'#%+40!MMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMM!O!
<M>M?! C&R!:'Q+%'+!#$!14-'A&!MMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMM!S!
<M>MT! G$&!4F!74'&+;0!14-'A&$!MMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMM!>=!
@-@! K*=%$,!)*!M$7%$!5+)%$'F!C%(,8$%,!----------------------------------------------------------------------------------!>>!
<M<M>! GKIH)P:C!"49&B!C#D!MMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMM!><!
<M<M<! 7+0B#09!#09!1D&9&0!MMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMM!>T!
<M<M?! H0$%+%-%+40#B!P-B&$!MMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMM!>U!
D! NF%$1%+:4!"$#')$()'*+!---------------------------------------------------------------------------------------------------!>O!
D->! M&%$&'%=!*I!NF%$1%+:4!"$#')$()'*+!--------------------------------------------------------------------------------!>O!
?M>M>! 7II!P-B&$!MMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMM!>V!
?M>M<! 1II!P-B&$!MMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMM!<=!
?M>M?! J%*&'!H0$%+%-%&$!MMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMM!<=!
?M>MT! I4$%$!MMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMM!<<!
D-@! 98II':'%+)!M22*$)8+')4!)*!K$%,%+)!M+%J,!<(,%!---------------------------------------------------------------!@D!
?M<M>! LR!@#'%&!@'4A&&9+0;$!+0!"49&B!C#D!MMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMM!<T!
?M<M<! LR!@#'%&!@'4A&&9+0;!+0!I4-'%!MMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMM!<W!
D-D! /(0(+:%!/%)=%%+!K($)'%,!------------------------------------------------------------------------------------------------------!@L!
G! 5+)%$'F!C%(,8$%,!-------------------------------------------------------------------------------------------------------------!@O!
G->! H42%,!*I!5+)%$'F!C%(,8$%,!--------------------------------------------------------------------------------------------------!@O!
TM>M>! "#+0%#+0!4'!P&$%4'&!1%#%-$!X-4!MMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMM!<S!
TM>M<! @'&$&'3+0;!:$$&%$!MMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMM!?>!
TM>M?! I4-'%YJ'9&'&9!H0%&'+N!"&#$-'&$!MMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMM!?<!
TM>MT! I*4+A&!Z&%D&&0!"&#$-'&$!MMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMM!??!
G-@! <*+7')'*+,!I*$!5+)%$'F!C%(,8$%,!--------------------------------------------------------------------------------------!DP!
TM<M>! G';&0AE!#09!H''&2#'#QB&!.#'N!MMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMM!?U!
TM<M<! C+/&B+*449!4F!1-AA&$$!40!"&'+%$!MMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMM!?V!
TM<M?! @'424'%+40#B+%E!MMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMM!?S!
TM<MT! 1%#09#'9!4F!@'44F!MMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMM!?S!
H[!
TM<MW! @'4*+Q+%+40!%4!@'&\-9;&![$M!:93#0A&!L0\4EN&0%!MMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMM!T>!
P! N+I*$:%F%+)!-----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------!GG!
WM>M>! 74'N!4F!6&A+$+40!MMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMM!TT!
WM>M<! H0%&'+N!"&#$-'&$!#$!1&2#'#%&!:D#'9!MMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMM!TW!
WM>M?! L0F4'A&N&0%!"&A*#0+$N$!+0!74'&+;0!C#D$!MMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMM!TO!
WM>MT! L0F4'A&N&0%!4F!I4-'%YJ'9&'&9!P&B+&F$!MMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMM!TV!
P-@! M)3%$!<*+,%Q8%+:%,!*I!R*+S<*F20'(+:%!------------------------------------------------------------------------!PT!
WM<M>! 6#N#;&$!#09!:BB4A#%+40!4F!I4$%$!MMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMM!W=!
WM<M<! C+]-+9#%&9!6#N#;&$!MMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMM!W>!
WM<M?! :93&'$&!H0F&'&0A&$!MMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMM!W<!
L! <*8$)J,!<*+:8$$%+)!U8$',7':)'*+!----------------------------------------------------------------------------------!PG!
L->! 6'F')()'*+!*I!<*8$)!",,',)(+:%!-------------------------------------------------------------------------------------------!PG!
L-@! "$#')$()*$J,!E%:','*+!(,!N&'7%+:%!-------------------------------------------------------------------------------------!PV!
L-D! <*+I'7%+)'(0')4!-------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------!PW!
L-G! <*8$),J!5+)%$+()'*+(0!<*F2%)%+:%!------------------------------------------------------------------------------------!LT!
UMTM>! Z'-$$&B$!H!P&;-B#%+40!MMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMM!U=!
UMTM<! I'+%&'+#!F4'!P&B+&F$!+0!LI,!I#$&!C#D!MMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMMM!U>!
V! <*+:08,'*+,!------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------!LD!
!
[!
:ZZPL[H:)HJK1!
#22M! #22&09+R!
#'%M! #'%+AB&!
AFM! A40F&'!
L::! L0;B+$*!:'Q+%'#%+40!:A%!>SSU!
LI,! L-'42&#0!I4-'%!4F!,-$%+A&!
&9M! &9+%4'^!&9+%+40!
LG! L-'42&#0!G0+40!
7II! )*&!7+0B#09!I*#NQ&'!4F!I4NN&'A&!
7II!P-B&$! :'Q+%'#%+40!P-B&$!4F!7II!
7C:! 6&A'&&!K4M!<=>>YTV!4F!>?!,#0-#'E!<=>>!_7'&0A*!C#D!40!:'Q+%'#%+40`!
F0M! F44%04%&!
.6! .a;$%#!64N$%4B!_1-2'&N&!I4-'%!4F!1D&9&0`!
.&B.J! .&B$+0;+0!.43+4+/&-$!_%*&!I4-'%!4F!:22&#B!4F!.&B$+0/+`!
.bH:I! )*&!.40;!b40;!H0%&'0#%+40#B!:'Q+%'#%+40!I&0%'&!
+Q+9M! +Q+9&N!
HII! )*&!H0%&'0#%+40#B!I*#NQ&'!4F!I4NN&'A&!
HII!P-B&$! HII!:'Q+%'#%+40!#09!:6P!P-B&$!
HII:! )*&!H0%&'0#%+40#B!I4-0A+B!F4'!I4NN&'A+#B!:'Q+%'#%+40!
HI6P! )*&!H0%&'0#%+40#B!I&0%'&!F4'!6+$2-%&!P&$4B-%+40!
bbJ! b4'/&+0!4+/&-$!_1-2'&N&!I4-'%!4F!7+0B#09`!
CIH:! )*&!C40940!I4-'%!4F!H0%&'0#%+40#B!:'Q+%'#%+40!
CIH:!P-B&$! CIH:!:'Q+%'#%+40!P-B&$!
C17! C#;!4N!$/+B\&Fa'F#'#09&!_1D&9+$*!:'Q+%'#%+40!:A%`!
":C!6+;&$%! GKIH)P:C!<=><!6+;&$%!4F!I#$&!C#D!40!%*&!"49&B!C#D!40!H0%&'0#%+40#B!I4NN&'A+#B!:'Q+%'#%+40!
"49&B!C#D! GKIH)P:C!"49&B!C#D!40!H0%&'0#%+40#B!I4NN&'A+#B!:'Q+%'#%+40!D+%*!:N&09N&0%$!#$!:942%&9!+0!<==U!
"49&B!C#D!>SVW! GKIH)P:C!"49&B!C#D!40!H0%&'0#%+40#B!I4NN&'A+#B!:'Q+%'#%+40!_>SVW`!
K:H! )*&!K&%*&'B#09$!:'Q+%'#%+40!H0$%+%-%&!
K,:! KE%%!\-'+9+$/%!#'/+3!_1D&9&0`!
KcI! K&D!c4'/!I403&0%+40!
J+/,-B/C!! C#/+!4+/&-9&0/8E00+0!\-B/+$--9&$%#!EB&+$+$$8!%-4N+4+$%-+N+$$#!_7+00+$*!:A%!40!%*&!@-QB+A+%E!4F!I4-'%!
@'4A&&9+0;$!+0!d&0&'#B!I4-'%$`!
Jb! J+/&-9&0/8EN+$/##'+!_7+00+$*!I49&!4F!,-9+A+#B!@'4A&9-'&`!
2M! 2#;&!
2#'#M! 2#'#;'#2*!
1@HC! 1D+$$!I49&!40!@'+3#%&!H0%&'0#%+40#B!C#D!
@C! @&'-$%-$B#/+!_I40$%+%-%+40!4F!7+0B#09`!
PZ! P8%%&;e0;$Q#B/!_1D&9+$*!I49&!4F!,-9+A+#B!@'4A&9-'&`!
P&;-B#%+40! Z'-$$&B$!H!P&;-B#%+40!
$M! $&A%+40!
1II! )*&!:'Q+%'#%+40!H0$%+%-%&!4F!%*&!1%4A/*4BN!I*#NQ&'!4F!I4NN&'A&!
1II!P-B&$! :'Q+%'#%+40!P-B&$!4F!1II!
1H:I!P-B&$! :'Q+%'#%+40!P-B&$!4F!%*&!1+0;#24'&!H0%&'0#%+40#B!:'Q+%'#%+40!I&0%'&!
GZ! G%$a/0+0;$Q#B/!_1D&9+$*!L0F4'A&N&0%!I49&`!
Gb! GB4$4%%4/##'+!_7+00+$*!I49&!4F!L0F4'A&N&0%`!
GK! G0+%&9!K#%+40$!
GKIH)P:C! G0+%&9!K#%+40$!I4NN+$$+40!40!H0%&'0#%+40#B!)'#9&!C#D!
G1! G0+%&9!1%#%&$!4F!:N&'+A#!
fd!HH! GKIH)P:C!f4'/+0;!d'44-2!40!:'Q+%'#%+40^!%*&!f4'/+0;!;'4-2!
["C! [8B+N+&$N&0&%%&BEB#/+!_7+00+$*!:'Q+%'#%+40!:A%`!
g@J! g+3+B2'4h&$$4'90-0;!_d&'N#0!I49&!4F!I+3+B!@'4A&9-'&`!!
LI.P! L-'42&#0!I403&0%+40!4F!.-N#0!P+;*%$!
!
[H!
ZHZCHJdP:@.c!
:#'0+4^!:M!_>SVV`M!!"#$%&'(#$$"$)%*+,#"-).'*#/*$)+#(*&/%#*%**$)+00#(#,1"-!@4'344Y.&B$+0/+Y,-3#5!f1JcM!
Z&';&'^!ZM!_<==S`M!)*&!2'4$!#09!A40$!4F!#'Q+%'#%+40!A4N2#'&9!%4!1%#%&!A4-'%!2'4A&&9+0;$M!2,*/*$%"%#+$)
#$)3453)6&,#78)3,9#%,"%#+$):+$;*,*$7*!40!>>i>?!,-0&!<==SM!g-'+A*M!
Z+09&'^!@M!_<=>?`M!3$"'<%#"'):+==*$%",<)%+)%8*)>?:4@A3!)3,9#%,"%#+$)A&'*/-!C409405!1D&&%!j!"#RD&BBM!
Z4;9#0^!"M!_<==V`M!BC*$/()#$%*,$"%#+$*'')0,#C"%D)+78)0,+7*//,E%%-!1%4A/*4BN5!K4'$%&9%$!,-'+9+/!:ZM!
Z4'0^!dM!ZM!_<==S`M!4$%*,$"%#+$"'):+==*,7#"')3,9#%,"%#+$-!bB-D&'!C#D!H0%&'0#%+40#BM!
Z4$&^! PM^! j! "&'&9+%*^! HM! _<=><`M! LN&';&0AE! #'Q+%'#%+40! 2'4A&9-'&$! i! #! A4N2#'#%+3&! #0#BE$+$M!
4$%*,$"%#+$"')3,9#%,"%#+$)!"F)A*C#*F!G)HI!_W`^!22M!>VUi>STM!
Z'-00&'^!IM^!j!P+;4hh+^!:M!_<=>?`M![#B+9+%E!4F!#!D#+3&'!%4!$&&/!+0%&'+N!'&B+&F!F'4N!%*&!4'9+0#'E!A4-'%$!i!#!
9&Q#%&M!3B3)J/0"7*DK#%%*''"$L):+$;*,*$7*M!
I#'9-AA+^!dM!_<=><`M!)*&!:'Q+%'#%+40!P&F4'N!+0!7'#0A&!i!64N&$%+A!#09!H0%&'0#%+40#B!:'Q+%'#%+40!C#DM!
3,9#%,"%#+$)4$%*,$"%#+$"'!G)MN!_>`M!
I#'B&3#'+$^!:M!_<==O`M!)*&!L0F4'A&N&0%!4F!+0%&'+N!N&#$-'&$!4'9&'&9!QE!+0%&'0#%+40#B!#'Q+%'#%4'$5!
9+FF&'&0%!B&;+$B#%+3&!#22'4#A&$!#09!'&A&0%!9&3&B42N&0%$!+0!%*&!#N&09N&0%!4F!%*&!G0A+%'#B!"49&B!C#DM!
H0!:$$4A+#%+40!F4'!H0%&'0#%+40#B!:'Q+%'#%+40^!4$%*,#=)K*"/&,*/)#$)4$%*,$"%#+$"'):+==*,7#"')3,9#%,"%#+$!
_22M!>?i<U`M!:0%D&'2Y:2&B944'05!"#/B-!@-QB+$*&'$M!
I#'40^!6M^!j!I#2B#0^!CM!_<=>?`M!@8*)>?:4@A3!)3,9#%,"%#+$)A&'*/-)3):+==*$%",<-)B*7+$L)JL#%#+$-!JRF4'95!
JRF4'9!G0+3&'$+%E!@'&$$M!
6k:;4$%+04^!,M!_<=>>`M!O#,/%)"#L)#$)",9#%,"%#+$P)J=*,Q*$7<)3,9#%,"%+,/)%+)%8*),*/7&*M!P&%'+&3&9!T!,-0&!
<=>?!F'4N!bB-D&'!:'Q+%'#%+40!ZB4;5!*%%25ll/B-D&'#'Q+%'#%+40QB4;MA4NlQB4;l<=>>l>>l>WlF+'$%Y#+9Y+0Y
#'Q+%'#%+40Y&N&';&0AEY#'Q+%'#%4'$Y%4Y%*&Y'&$A-&lM!
6&'#+0$^!cM^!j!1A*D#'%h^!LM!_<==W`M!3)R&#L*)%+)%8*)4::)A&'*/)+;)3,9#%,"%#+$G)M$L)JL#%#+$-!bB-D&'!C#D!
H0%&'0#%+40#BM!
7+&Q&'^!.M^!j!1%4'$/'-QQ^!LM!_<=>?`M!:'Q+%'#%+40!+0!1D&9&05!7&#%-'&$!4F!%*&!1%4A/*4BN!P-B&$M!H0!dM!
I4'9&'4Y"4$$!_&9M`^!4$%*,$"%#+$"'):+==*,7#"')3,9#%,"%#+$P)S#;;*,*$%)O+,=/)"$L)%8*#,)O*"%&,*/!_22M!?<>i
?TT`M!I#NQ'+9;&5!I#NQ'+9;&!G0+3&'$+%E!@'&$$M!
74'$$^! :M! _<=>=`M! JN! $/+B\&08N09&0$! '8%%! #%%! Q&9aN#! Q&%E9&B$&0! #3! -09&'Be%&0*&%! #%%! FaB\#! &%%!
&9+%+40$eB8;;#09&M!H0!6M!7'809&^!6M!.&B&0+-$^!j!bM!@#'3+#+0&0^!5&,#/%('&99*$):+L*T)UV)W,-)O*/%/(,#;%!_22M!
V=iST`M!.&B$+0/+5!L9+%#!@-QB+$*+0;!JEM!
[HH!
d#+BB#'9^!LM!_<=>=`M!!*Q"')@8*+,<)+;)4$%*,$"%#+$"')3,9#%,"%#+$-!C&+9&0^!)*&!K&%*&'B#09$5!b40+0/B+\/&!Z'+BB!
K[M!
d#+BB#'9^!LM^!j!1#3#;&^!,M!_>SSS`M!O+&78",L)R"#''",L)R+'L="$)+$)4$%*,$"%#+$"'):+==*,7#"')3,9#%,"%#+$-!
)*&!.#;-&5!bB-D&'!C#D!H0%&'0#%+40#BM!
d449&^!PM!_<==>`M!)*&!P4B&!4F!%*&!C&R!C4A+!:'Q+%'+!+0!H0%&'0#%+40#B!I4NN&'A+#B!:'Q+%'#%+40M!3,9#%,"%#+$)
4$%*,$"%#+$"'G)HU!_>`^!22M!>SiT=M!
.#3#0$+^!LM!_>SS?`M!>&/#)%&,C""=#/%+#=#'"#$/EELE$%X)/*'#%<(/#$**$P)+#(*&L*$(E<=#/("",*$)&&/#)U)'&(&)
/*(E)&'+/+%%+'"#$)U)'&C&$)&&/#%&%)/EE$$X(/*%)(+==*$%+#%&#$"-!.&B$+0/+5!C#/+N+&$B++%40!/-$%#00-$M!
.&+%hN#00^!@M^!j!1A*D#'%h!"+'#BB&$^!,M!_<=>>`M!)*&!<=>>!7'&0A*!:'Q+%'#%+40!P&F4'N$!H0!I4N2#'#%+3&!
@&'$2&A%+3&M!KJ3!J.YB)4$%*,$"%#+$"')3,9#%,"%#+$)A*0+,%G)MZ!_T`M!
.&NN4^! "M! _<=>?`M! [8B+N+&$N&0&%%&BE0! 04'N+24*\#! \#! 38B+%E$+0$%+%--%%+&0! '44B+M! 2,*/*$%"%#+$) #$)
!"(#=#*/'##%+$)(+&'&%&/)[\E'#=#*/=*$*%%*'<)])$+,=#%G)(E<%E$$X%)1")"1"$(+8%"#/*%)/EE$%X&&L#/%&(/*%[!40!U!
,-0&!<=>?M!.&B$+0/+M!
.&-N#0^!CM!_<==?`M!3,9#%,"%#+$)!"F)+;)BF*L*$P)2,"7%#7*)"$L)2,+7*L&,*-!K&D!c4'/5!,-'+$!@-QB+$*+0;!H0AM!
.&-N#0^!CM!_<=>>`M!$/+B\&N800&0$!Q&*a'+;*&%!#%%!+!&0!$/+B\&94N!#3;a'#!F'e;4'!$4N!&09#$%!%8A/$!#3!
$/+B\&#3%#B&%^!N&0!+0%&!#3!*-3-9#3%#B&%M!5O@)^_]I`^!22M!TWSiTV=M!
.&-N#0^!CM!_>SSS`M!B(#'1*="$$",E%%-!1%4A/*4BN5!K4'$%&9%$!,-'+9+/!:ZM!
.4Qm'^!bM!_<==O`M!H0%&'+N!"&#$-'&$!QE!:'Q+%'#%4'$M!_:M!3#0!9&0!Z&';^!L9M`!4$%*,$"%#+$"')3,9#%,"%#+$)
MVVZP)a"7()%+)a"/#7/bG)4::3):+$Q,*//)B*,#*/G)Hc^!22M!O<>iOW=M!
.4Qm'^!bM!_<=>>`M!4$%*,$"%#+$"'):+==*,7#"')3,9#%,"%#+$)#$)BF*L*$-!JRF4'95!JRF4'9!G0+3&'$+%E!@'&$$M!
.4A*$%'#$$&'^!6M!_<==O`M!)E2&$!4F!H0%&'+N!"&#$-'&$M!I409+%+40$!F4'!d'#0%+0;!4F!H0%&'+N!"&#$-'&$M!
2,*/*$%"%#+$) #$) BF*L#/8) 3,9#%,"%#+$) 3//+7#"%#+$d/) /*=#$",) +$) 4$%*,#=) K*"/&,*/) #$) 4$%*,$"%#+$"')
3,9#%,"%#+$!40!T!JA%4Q&'!<==OM!1%4A/*4BNM!
.-$#^!,M!_<=>?`M!e#(*&/C*,%"#'&-!.&B$+0/+5!C#/+N+&$B++%40!/-$%#00-$M!
,4/&B#^!:M!_<=><`M!e#(*&L*$(E<$$#$)"/#"$+/"#/*%)1")C"'=#/%*'&-!.&B$+0/+5!)#B&0%-NM!
,4/&B#^!:M!_<==W`M!e#(*&L*$(E<$$#$)0*,&/%**%-!.&B$+0/+5!)#B&0%-NM!
bB#N+^!.M!)M^!.#%#//#^!"M^!j!14'3&%%-B#^!,M!_>SS=`M!Z-'9&0!4F!@'44FM!)'-%*!4'!C#Dn!B7"$L#$"C#"$)B%&L#*/)
#$)!"F)HffV^!22M!>>Wi>TSM!
bB#N+^!.M!)M^!P#*+/#+0&0^!"M^!j!14'3&%%-B#^!,M!_>SVO`M!@+L#/%&/8",(#$%")1")%+L#/%&/%""(("-)5+8L"%&/)
%+L#/%&/+#(*&L*$)0*,&/%*#/##$-!.&B$+0/+5!C#/+N+&$B++%40!/-$%#00-$M!
[HHH!
b0-%$^!dM!_<=>>`M!b4'3#-$!%#'2&&%%4N#0!%-'3##N+$%4+N&0!#+*&-%%#N#$%#!3#*+0;4$%#M!!"(#=#*/)^U]N`^!
22M!>TO=i>TVWM!
b0-%$^!dM!_<=>>`M!1/+B\&Fa'F#'#09&-09#0%#;&%!+!Z'E$$&BFa'4'90+0;&0!i!X-4![#9+$n!5O@)_TiW`^!22M!TSWi
W=VM!
b-'/&B#^!"M!1M!_>SSU`M!\E'#=#*/=*$*%%*'<'"(#-!.&B$+0/+5!C#/+N+&$B++%40!/-$%#00-$M!
b-'/&B#^!"M!1M^!1#0%%-^!)M!_<=>=`M!S&*)2,+7*//)#$)4$%*,$"%#+$"'):+==*,7#"')3,9#%,"%#+$-)B*7+$L)JL#%#+$-!
K&D!c4'/5!JRF4'9!G0+3&'$+%E!@'&$$M!
b--$0+&N+^!bM!_<=>?`M!7+0B#09M!H0!KM!Z&#B&^!j!ZM!1M!C#-%&0$A*B#;&'^!S#/0&%*)A*/+'&%#+$):'"&/*/)#$)
4$%*,$"%#+$"'):+$%,"7%/P)")R'+9"')R&#L*!_22M!>V>i<=O`M!1A*-B%*&$$M!
C&N&0&h^!dM^!j!X-+;B&E^!@M!_<==V`M!)*&!HI6Pk$!LN&';&0AE!:'Q+%'#%4'!@'4A&9-'&!+0!:A%+40M!@#'%!H5!:!C44/!
#%!%*&!LN2+'+A#B!6#%#M!S#/0&%*)A*/+'&%#+$)5+&,$"'!:-;-$%lJA%4Q&'^!22M!>iVM!
C+09F4'$^! .M! _&9M`! _<==S`M! \E'#=#*/'"#$(E<%%X) =&,,+(/*//") ]) %&%(#=&/) C"#) CE'#=#*/=*$*%%*'<)
=&&%%&="//"b!,E38$/EB85!IJ"HM!
C+09*4BN^! )M! _<==O`M! H0%&'+N! "&#$-'&$! +0! H0%&'0#%+40#B! :'Q+%'#%+40M! 2,*/*$%"%#+$) ;+,) BF*L#/8)
3,9#%,"%#+$)3//+7#"%#+$d/)/*=#$",)+$)#$%*,#=)=*"/&,*/)#$)#$%*,$"%#+$"')",9#%,"%#+$)40)T!JA%4Q&'!<==OM!
1%4A/*4BNM!
C+09$/4;^!1M!_<==W`M!B(#'1*;X,;","$L*-)J$)(+==*$%",-!1%4A/*4BN5!K4'$%&9%$!,-'+9+/!:ZM!
C+09$/4;^!1M!_<=><`M!B(#'1*;X,;","$L*-)J$)(+==*$%",-!1%4A/*4BN5!K4'$%&9%$!,-'+9+/!:ZM!
C-09$%&9%^!,M!_<=>>`M!B::)2,"7%#7*P)J=*,Q*$7<)3,9#%,"%+,-)S*7#/#+$/),*$L*,*L)MVHV-!P&%'+&3&9!>U!"#E!
<=>?!F'4N!
*%%25llDDDM$AA+0$%+%-%&MA4NlF+B&#'A*+3&lTlT>W=TlLN&';&0AEo<=#'Q+%'#%+40o<=F+0#BM29FM!
"aBB&'^!dM!_<=>=`M!6+$A'&%+40!@-'$-#0%!%4!:'%+AB&![!4F!%*&!K&D!c4'/!I403&0%+40M!H0!bM!.4Qm'^!:M!
"#;0-$$40^!j!"M!p*'$%'aN^!a*%F**$)J"/%)"$L)g*/%P)J//"</)#$)h+$+&,)+;)>';)O,"$(*-!K&D!c4'/5!,-'+$K&%^!
CCIM!
"aBB&'^! dM! _<==O`M! GKIH)P:C50! 38B+N+&$N&0&%%&BE8! /4$/&3#0! N#BB+B#+0! --9&%! $8800a/$&%!
%-'3##N+$%4+N+$%#M!H0!f#$&B+-$!jM!f+$%^!g#%8)g#/L+=!_22M!S>i>==`M!@4'3445!f1!Z44/D&BB!JEM!
"aBB&'^!dM!_>SSO`M!\E'#=#*/=*$*%%*'<$)0*,&/%**%-!.&B$+0/+5!b#-22#/##'+!JEM!
"#9$&0^!7M!_<==V`M!H0%&'+N!"&#$-'&$!i!)*&!7'40%+&'!4F!H0%&'0#%+40#B!:'Q+%'#%+40M!H0!,M!bB&+0&N#0^!@M!
f&$%Q&';^!j!1M!I#'B$$40^!O*/%/(,#;%)%#'')!",/)h*&="$!_22M!?TWi?WU`M!1%4A/*4BN5!,-'&!7a'B#;!:ZM!
"#00^!7M!:M!_>SVU`M!)*&!GKIH)P:C!"49&B!C#D!i!C&R!7#A+%!:'Q+%'-NM!3,9#%,"%#+$)4$%*,$"%#+$"'!G)M!_?`^!
<T>i<U=M!
Hq!
"+//4B#^!)M!_<=>>`M!bbJ5<=>>5OTM!S*;*$/+,)!*Q#/!_U`^!V<ViV?VM!!
"-$%+BB^! CM! _>SS?`M! I4NN&0%$! #09! I40AB-$+40$M! H0! HII^! :+$/*,C"%+,<)"$L)2,+C#/#+$"')K*"/&,*/)#$)
4$%*,$"%#+$"')3,9#%,"%#+$!_22M!>>Vi><>`M!@#'+$5!HII!@-QB+$*+0;!1M:M!
K+B$$40^!ZM!dM!_<=>=`M!K&;#%+3&!H0F&'&0A&$5!:0!:'Q+%'#B!)'+Q-0#Bk$!@4D&'$!%4!6'#D!:93&'$&!I40AB-$+40$!
F'4N!#!@#'%Ek$!7#+B-'&!%4!I4N2BE!D+%*!%*&!)'+Q-0#Bk$!J'9&'$M!H0!bM!.4Qm'^!:M!"#;0-$$40^!j!"M!p*'$%'aN^!
a*%F**$)J"/%)"$L)g*/%P)J//"</)#$)h+$+&,)+;)>';)O,"$(*-!K&D!c4'/5!,-'+$K&%^!CCIM!
@eB$$40^!CM!_<==V`M!a,<//*')4D;X,+,L$#$Q)1E=%*)a,<//*'D)+78)!&Q"$+(+$C*$%#+$*,$"-)S+=/%+'/)9*8X,#Q8*%)
/"=%) *,(E$$"$L*) +78) C*,(/%E''#Q8*%) "C) L+=",) #) 0,#C"%,E%%/'#Q") E=$*$) #$+=) J>iJO@3D+=,WL*%-!
1%4A/*4BN5!K4'$%&9%!,-'+9+/!:ZM!
@&B%40&0^!,M!_<=>>`M!H0%&'3&0%+40!4F!1%#%&!I4-'%$!+0!7+00+$*!:'Q+%'#%+40!i!:0!J3&'3+&DM!5O@!_TiW`^!WU>i
WV>M!
@4-9'&%^! ,MY7M^! j! Z&$$40^! 1M! _<==O`M! :+=0","%#C*)!"F)+;)4$%*,$"%#+$"')3,9#%,"%#+$-)B*7+$L)JL#%#+$-!
C409405!1D&&%!j!"#RD&BBM!
P&9F&'0^!:M!_<==V`M!H0%&'+N!"&#$-'&$M!H0!CM!fM!K&DN#0^!j!PM!6M!.+BB!_&9M`^!@8*)!*"L#$Q)3,9#%,"%+,/d)
R&#L*)%+)4$%*,$"%#+$"')3,9#%,"%#+$!_<09!&9M^!22M!<=?i<?S`M!.-0%+0;%40^!K&D!c4'/^!G1:5!,-'+$!@-QB+$*+0;^!
H0AM!
P&9F&'0^!:M^!.-0%&'^!"M^!ZB#A/#QE^!KM^!j!@#'%#$+9&$^!IM!_<==S`M!A*L;*,$)"$L)h&$%*,)+$)4$%*,$"%#+$"')
3,9#%,"%#+$-!JRF4'95!JRF4'9!G0+3&'$+%E!@'&$$M!_P&9F&'0i.-0%&'!<==S`!
1#34B#^! "M! _<=>?`M! :934A#AE! \#! %-'3##N+$%4+N&02+%&&%! 38B+N+&$N&0&%%&BE$$8M! @'&$&0%#%+40! +0!
!"(#=#*/'##%+$)(+&'&%&/)[\E'#=#*/=*$*%%*'<)])$+,=#%G)(E<%E$$X%)1")"1"$(+8%"#/*%)/EE$%X&&L#/%&(/*%[)40)U!
,-0&!<=>?M!.&B$+0/+M!
1#34B#^!"M!_<=>>`M!:'Q+%'#%4'YJ'9&'&9!H0%&'+N!"&#$-'&$!4F!@'4%&A%+40!+0!H0%&'0#%+40#B!:'Q+%'#%+40M!5O@!
_TiW`^!UTOiUU?M!
1#34B#^! "M! _<==>`! J+/&-9&0/8EN+$/##'&0! EB&+$&0! %-'3##N+$%4+N+$8800a/$&0! $43&B%#N+$#B#$%#M!
S*;*$/+,)!*Q#/)_?`^!T?WiTUVM!
1#34B#^!"M!_<=>?`M!J3&'3+&D!4F!%*&!b&E!I*#0;&$!%4!%*&!:'Q+%'#%+40!P-B&$!4F!%*&!7+0B#09!I*#NQ&'!4F!
I4NN&'A&M!h*'/#$(#)4$%*,$"%#+$"')3,9#%,"%#+$)S"<)MM)K"<)MVHc-!.&B$+0/+5!7II!:'Q+%'#%+40!H0$%+%-%&M!
1#34B#^!"M!_<==S`M!)-'3##N+$%4+N&%!38B+N+&$N&0&%%&BE$$8M!2,*/*$%"%#+$)#$)@"'*$%&=)!"(#(+&'&%&/!40!
>=!"#'A*!<==SM!.&B$+0/+M!
1#34B#^!"M!_<==V`M![8B+%E$B#-$&//&&0!C##9+00#$%#!b#0$#+038B+$B-40%4+$+$$#!142+N-/$+$$#!HM!S*;*$/+,)
!*Q#/!_>`^!22M!>?iW<M!
q!
1&;&'A'#0%h^! "M^! b0-%$^! dM^! j! C+B\#^! ,M! _<>! K43&NQ&'! <=><`M! P4$A*+&'! C-0A*%+N&! 1&N+0#'M!
)-'3##N+$%4+N&%! i! *Ea9EBB+0&0! %Ea/#B-! 3#+! 3##'#BB+0&0! #$&! '++9#0'#%/#+$-$$#M! .&B$+0/+M! _P4$A*+&'!
1&N+0#'!<=><`M!
1*#'2&^!,M!bM!_<==U`M!6'#D+0;!:93&'$&!H0F&'&0A&$!F'4N!%*&!K40Y2'49-A%+40!4F!L3+9&0A&M!3,9#%,"%#+$)
4$%*,$"%#+$"'!G)MM!_T`^!22M!WTSiWO>M!
1*#-;*0&$$E^!@M!_<=>=`M!@'&Y#'Q+%'#B!G';&0%!P&B+&F5!)*&!K&D!1II!LN&';&0AE!:'Q+%'#%4'!P-B&$M!5+&,$"')
+;)4$%*,$"%#+$"')3,9#%,"%#+$!G)MU!_T`^!22M!??Oi?U=M!
1*&'D+0^!@M!,M^!j!P&00+&^!6M!IM!_<=>=`M!H0%&'+N!P&B+&F!G09&'!H0%&'0#%+40#B!:'Q+%'#%+40!P-B&$!#09!
d-+9&B+0&$5!:!I4N2#'#%+3&!:0#BE$+$M!@8*)3=*,#7"$)A*C#*F)+;)4$%*,$"%#+$"')3,9#%,"%#+$!G)MV!_?`^!22M!?>Oi
?UUM!
13&0$$40^! 6M! _<=>=`M! JN! 1%4A/*4BN$! .#09&B$/#NN#'&0$! $/+B\&94N$+0$%+%-%$! 0E#! '&;B&'! 4N!
+0%&'+N+$%+$/!$/+B\&N#0M!5&,#L#/()2&9'#("%#+$!_>`^!U?iV?M!
f#+0AEN&'^!,M!_<=><`M!2,+7*L&,*)"$L)JC#L*$7*)#$)4$%*,$"%#+$"')3,9#%,"%#+$-!)*&!.#;-&5!bB-D&'!C#D!
H0%&'0#%+40#BM!
f#BB;'&0YC+09*4BN^!IM!_<=>>`M!@'&9+A%#Q+B+%E!4F!@'4A&&9+0;$!+0!H0%&'0#%+40#B!I4NN&'A+#B!:'Q+%'#%+40!i!
#09!+$!%*&'&!#!K4'9+A!f#En!5O@!_TiW`^!22M!O==iO>>M!
3#0!9&0!Z&';^!:M!_<==O`M!4$%*,$"%#+$"')3,9#%,"%#+$)MVVZP)a"7()%+)a"/#7/-)4::3):+$Q,*//)B*,#*/)?+-)HcG)
K+$%,*"')MVVZ-!)*&!.#;-&5!bB-D&'!C#D!H0%&'0#%+40#BM!
[#0!.4-%%&^!.M!_<==T`M!)&0!P&#$40$!:;#+0$%!#!@'424$#B!F4'!LR!@#'%&!H0%&'+N!"&#$-'&$!4F!@'4%&A%+40!+0!
:'Q+%'#%+40M!3,9#%,"%#+$)4$%*,$"%#+$"'!G)MV!_>`^!22M!VWiSWM!
[#2##3-4'+^!)M!_<==W`M!.,#%<//"'"#/&&L*%)1")/"'"//"0#%+/+0#=&(/*%-!.&B$+0/+5!)#B&0%-NM!
[&&9&'^![M![M!_<==W`M!)*&!K&&9!F4'!I'4$$YQ4'9&'!L0F4'A&N&0%!4F!H0%&'+N!"&#$-'&$!J'9&'&9!QE!#!1%#%&!
I4-'%!H0!1-224'%!4F!%*&!H0%&'0#%+40#B!:'Q+%'#B!@'4A&$$M!H0!:M!3#0!9&0!Z&';!_L9M`^!4::3):+$Q,*//)B*,#*)?+-!
HM)^a*#1#$Q)MVV_`^!22M!<T<i<O>M!bB-D&'!C#D!H0%&'0#%+40#BM!
f&$%Q&';^!@M!_<==T`M!S*%)0,+C#/+,#/("),E%%//(<LL*%)#)%C#/%*=W'-)J$);&$(%#+$//%&L#*)XC*,)(C",/%"L)+78)
"$L,")7#C#'0,+7*//&*''")/E(*,8*%/W%QE,L*,-)a+()H-!C-095!,-'+$%Fa'B#;&%!+!C-09M!_f&$%Q&';!<==T!H`!
f&$%Q&';^!@M!_<==T`M!S*%)0,+C#/+,#/("),E%%//(<LL*%)#)%C#/%*=W'-)J$);&$(%#+$//%&L#*)XC*,)(C",/%"L)+78)
"$L,")7#C#'0,+7*//&*''")/E(*,8*%/W%QE,L*,-)a+()M-!C-095!,-'+$%Fa'B#;&%!+!C-09M!_f&$%Q&';!<==T!HH`!
f&$%Q&';^!@M!_<==T`M!S*%)0,+C#/+,#/("),E%%//(<LL*%)#)%C#/%*=W'-)J$);&$(%#+$//%&L#*)XC*,)(C",/%"L)+78)
"$L,")7#C#'0,+7*//&*''")/E(*,8*%/W%QE,L*,-)a+()_-!C-095!,-'+$%Fa'B#;&%!+!C-09M!_f&$%Q&';!<==T!H[`!
f&$%Q&';^!@M!_<==V`M!1/+B\&Fa'F#'#09&!4A*!:3%#B!4N!I+3+B2'4A&$$-&BB#!4A*!18/&'*&%$e%;8'9&'M!H0!LM!
C+09&BBY7'#0%h^!O*/%/(,#;%)%#'')!",/)R+,%+$!_!22M!U>OiU?U`M!1%4A/*4BN5!,-'+$%Fa'B#;&%!+!C-09M!