Governmental Forms and Economic Development: From Medieval to Modern Times

360 Pages·2016·2.583 MB·English

by  Maria Brouwer (auth.)

Maria Brouwer
Governmental
Forms and
Economic
Development
From Medieval to Modern Times
Governmental Forms and Economic Development
ThiSisaFMBlankPage
Maria Brouwer
Governmental Forms and
Economic Development
From Medieval to Modern Times
MariaBrouwer
Amsterdam,TheNetherlands
ISBN978-3-319-42039-4 ISBN978-3-319-42040-0 (eBook)
DOI10.1007/978-3-319-42040-0
LibraryofCongressControlNumber:2016945013
©SpringerInternationalPublishingSwitzerland2016
Thisworkissubjecttocopyright.AllrightsarereservedbythePublisher,whetherthewholeorpartof
the material is concerned, specifically the rights of translation, reprinting, reuse of illustrations,
recitation, broadcasting, reproduction on microfilms or in any other physical way, and transmission
or information storage and retrieval, electronic adaptation, computer software, or by similar or
dissimilarmethodologynowknownorhereafterdeveloped.
The use of general descriptive names, registered names, trademarks, service marks, etc. in this
publicationdoesnotimply,evenintheabsenceofaspecificstatement,thatsuchnamesareexempt
fromtherelevantprotectivelawsandregulationsandthereforefreeforgeneraluse.
Thepublisher,theauthorsandtheeditorsaresafetoassumethattheadviceandinformationinthis
book are believed to be true and accurate at the date of publication. Neither the publisher nor the
authors or the editors give a warranty, express or implied, with respect to the material contained
hereinorforanyerrorsoromissionsthatmayhavebeenmade.
Printedonacid-freepaper
ThisSpringerimprintispublishedbySpringerNature
TheregisteredcompanyisSpringerInternationalPublishingAGSwitzerland
Contents
1 EvolutionandEconomicDevelopment. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 1
1.1 StagesofEvolution. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 1
1.1.1 Prologue. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 1
1.1.2 TwoStrandsintheDebate. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 4
1.2 EconomicDevelopment. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 7
1.2.1 Schumpeter’sDevelopmentTheory. . . . . . . . . . . . . . . 7
1.2.2 TheStrongState. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 9
1.2.3 HistoricalGrowth. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 10
1.2.4 DevelopmentandEconomicTheory. . . . . . . . . . . . . . . 11
1.2.5 CompetitionandDevelopment. . . . . . . . . . . . . . . . . . . 14
1.3 PoliticalDevelopmentandDecay. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 16
1.3.1 FukuyamaonPoliticalDevelopmentandDecline. . . . . 16
1.3.2 HuntingtononModernization. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 18
1.3.3 FukuyamaontheEndofHistoryandAmerican
Hegemony. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 22
1.3.4 AuthoritarianTransition. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 26
1.3.5 EnlightenmentandDevelopment. . . . . . . . . . . . . . . . . 30
1.3.6 ModernityandAbsoluteRule. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 31
1.4 EvolutionandViolence. .. . . . .. . . .. . . . .. . . . .. . . .. . . . .. 33
1.4.1 TheCaseofChina. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 35
1.4.2 GoodandBadRomanEmperors. . . . . . . . . . . . . . . . . . 38
1.5 AutocracyandInnovation. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 42
1.5.1 FailingBureaucracies. . . . . . . . . . . . . . . .. . . . . . . . . . 42
1.5.2 PatrimonialismvsMeritocracy. . . . . . . . . . . . . . . . . . . 44
1.5.3 Competition;GoodandBad. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 46
1.5.4 EconomicTheoryofOrganizations. . . . . . . . . . . . . . . . 51
1.6 CentralizationandDecentralization. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 52
1.6.1 MarketsandBureaucracies. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 52
1.6.2 TheEconomicGrowthMachine. . . . . . . . . . . . . . . . . . 56
1.6.3 RevolutionorAgreement. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 58
v
vi Contents
1.7 InstitutionsandDevelopment. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 59
1.7.1 JusticeandLegalOrigins. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 59
1.7.2 TheMirageoftheStrongState. . . . . . . . . . . . . . . . . . . 61
1.7.3 EvolutionandInstitutionalDevelopment. . . . . . . . . . . . 62
1.8 Conclusions. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 63
References. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 64
2 ProgressandDecline. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 67
2.1 Introduction. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 67
2.2 PoliticalandEconomicCycles. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 68
2.2.1 PoliticalCycles;MachiavelliandWeber. . . . . . . . . . . . 68
2.2.2 SchumpeterVersusWeber. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 70
2.2.3 EconomicDevelopmentandBusinessCycles. . . . . . . . 71
2.3 DevelopmentandDecline. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 72
2.3.1 DeparturesfromProgress. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 72
2.3.2 War,TradeandDevelopment. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 74
2.3.3 ColonialRuleandReligion. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 76
2.3.4 AnAlternativeEvolutionaryTheory. . . . . . . . . . . . . . . 78
2.3.5 TheNaturalState. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 79
2.3.6 DiscourseandDevelopment. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 82
2.4 ExplainingDepressionandDecline. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 84
2.4.1 FrankKnight. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 84
2.4.2 PeterDrucker. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 88
2.4.3 DeTocquevilleontheFrenchRevolution. . . . . . . . . . . 92
2.5 PoliticalandEconomicTheory. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 98
2.5.1 DeTocquevilleandFrenchMenofLetters. . . . . . . . . . 98
2.5.2 Physiocrats. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 99
2.5.3 EnlightenmentandLiberty. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 100
2.5.4 NaturalLawandEconomicTheory. . .. . . . . . . . . . .. . 103
2.5.5 AHistoricalPerspectiveonNaturalLaw. . . . . . . . . . . . 106
2.5.6 SchumpeteronUtilitarianism. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 108
2.5.7 Neo-ClassicalEconomicsandKeynes. . . . . . . . . . . . . . 110
2.5.8 EconomicTheoryandDiscourse. . . . . . . . . . . . . . . . . 113
2.5.9 TheStateandEconomicKnowledge. . . . . . . . . . . . . . . 116
2.6 FinancialMarketsandEconomicDevelopment. . . . . . . . . . . . . 119
2.7 Conclusions. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 121
References. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 122
3 CitizensandKnightsintheLowCountriesandItaly. . . . . . . . . . . . 125
3.1 Introduction. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 125
3.2 OccidentalFeudalism. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 126
3.2.1 WeberonFeudalism. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 126
3.2.2 TheHolyRomanEmpire. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 129
3.2.3 TheFeudalSystemintheLowCountries. . . . . . . . . . . 131
3.2.4 MedievalCities. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 134
3.2.5 FeudalOrganization. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 137
Contents vii
3.3 CityRightsintheNetherlands. . . .. . . . . . . . . . . . . . . . . . . .. . 139
3.3.1 CitiesLargeandSmall. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 139
3.3.2 TheSpreadofCityRights. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 141
3.4 ItalianCities. . .. . . . .. . . .. . . .. . . . .. . . .. . . .. . . . .. . . .. 143
3.4.1 ItalianCitiesBetweenPopeandEmperor. . . . . . . . . . . 143
3.4.2 ItalianCityGovernment. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 146
3.4.3 WeberandMachiavellionItalianCity-States. . . . . . . . 148
3.4.4 DeclineofItalianCity-States. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 149
3.4.5 AutocraticCityGovernment. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 152
3.4.6 RenaissanceandIndividualism. . . . . . . . . . . . . . . . . . . 153
3.5 ACultureofChivalry. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 155
3.5.1 Tournaments. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 155
3.5.2 TournamentsinEconomicTheory. . . . . . . . . . . . . . . . 157
3.5.3 TheNobilityintheLowCountries. . . . . . . . . . . . . . . . 159
3.5.4 OrganizationsandGrowth. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 162
3.5.5 OrganizationsandtheIndividual. . . . . . . . . . . . . . . . . 166
3.5.6 RenaissanceManastheNewIdeal. . . . . . . . . . . . . . . . 168
3.5.7 EconomicDecline. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 169
3.6 TheRiseoftheLowCountries. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 171
3.6.1 Councils. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 171
3.6.2 CompetitionandCulture. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 172
3.7 Conclusions. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 174
References. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 176
4 ViolenceandDiscourseintheLowCountries1100–1600. . . . . . . . . 177
4.1 Introduction. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 177
4.2 FeudalGovernance. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 178
4.2.1 GoverningtheEmpire. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 178
4.2.2 ConsultationandRepresentation. . . . . . . . . . . . . . . . . . 181
4.2.3 NoblesoftheLowCountries. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 183
4.3 TheDutchProvincesoftheLowCountries. . . . . . . . . . . . . . . . 184
4.3.1 Holland. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 185
4.3.2 FactiousFightsinHolland. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 193
4.3.3 TheDuchyofBrabant;aDifferentModel. . . . . . . . . . . 198
4.3.4 SuccessionWarsinGuelders. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 201
4.3.5 TheBishopricofUtrecht. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 203
4.4 CentralizationandDiscourse. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 204
4.4.1 RevoltingCitiesinFlanders. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 206
4.5 InstitutionalReform. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 207
4.5.1 CouncilorsandBureaucrats. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 208
4.5.2 CharlesVandInstitutionalReform. . . . . . . . . . . . . . . . 209
4.6 TheReformation. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 210
4.6.1 TheInquisition. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 211
viii Contents
4.7 TheRevoltintheLowCountries. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 212
4.7.1 FailingCommunication. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 212
4.7.2 TheIconoclasts. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 214
4.7.3 TheEndofDiscourse. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 215
4.7.4 TheArrivalofAlva. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 216
4.7.5 WillemofOrangeandtheGeuzenArmies. . . . . . . . . . 217
4.7.6 TheStatesCouncilsinaNewRole. . . . . . . . . . . . . . . . 219
4.8 AttemptstoEstablishPeace. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 222
4.8.1 PacificationofGhent. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 222
4.8.2 WillemofOrange’sCampaigns. . . . . . . . . . . . . . . . . . 223
4.8.3 UnionsofUtrechtandAtrecht. . . . . . . . . . . . . . . . . . . 225
4.8.4 SeparationfromSpain. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 226
4.8.5 TheEndofFeudalism. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 229
4.9 Conclusions. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 230
References. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 231
5 TheRepublicoftheSevenUnitedProvinces(1581–1795);
RiseandDecline. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 233
5.1 Introduction. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 233
5.2 The80YearsWarwithSpain. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 234
5.2.1 TheStatesGeneralandtheDutchRepublic. . . . . . . . . . 234
5.2.2 ViolenceandAgreementintheDutchRepublic. . . . . . 238
5.2.3 GoverningtheRepublic. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 241
5.2.4 StadhouderandRaadspensionaris. . . . . . . . . . . . . . . . . 243
5.3 CalvinismandtheRepublic. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 245
5.3.1 TheDutchReformedChurchandtheEnglish
Churches. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 246
5.3.2 CalvinistDisputes. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 248
5.4 NewOrganizations. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 250
5.4.1 GainingGround;theDutchPolders. . . . . . . . . . . . . . . 250
5.4.2 OverseasTradingCompanies. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 251
5.4.3 TheSlavesTrade. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 253
5.4.4 Weber’sThesisontheProtestantEthic. . . . . . . . . . . . . 255
5.5 StadhoudersandCouncils. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 258
5.5.1 FrederikHendrikandWillemIIofOrange
(1625–1650). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 258
5.5.2 TheFirstStadholderlessPeriod(1650–1672). . . . . . . . . 260
5.5.3 EnglishandDutchNavalEncounters. . . . . . . . . . . . . . 262
5.5.4 1672;YearofDisaster. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 264
5.5.5 InstitutionalDecay. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 266
5.6 EnglandandtheRepublic. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 267
5.6.1 TheEnglishCivilWar. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 267
5.6.2 ClosingDutchDiscourse. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 268
5.6.3 TheGloriousRevolution. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 270
Contents ix
5.7 TheDeclineoftheRepublic. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 271
5.7.1 SecondStadtholderlessPeriod(1702–1747). . . . . . . . . 271
5.7.2 StadhoudersWillemIVandWillemV
(1747–1795). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 272
5.7.3 PatriciansandNobles. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 274
5.7.4 IntellectualDiscourseintheRepublic. . . . . . . . . . . . . . 276
5.8 BatavianRepublicandKingdomoftheNetherlands. . . . . . . . . . 279
5.9 DiscourseandDevelopmentintheLowCountries1000–1800. . . 281
5.9.1 FromFeudalismtoNation-State. . . . . . . . . . . . . . . . . . 281
5.9.2 TheEndofPluralism. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 283
5.9.3 StateBureaucracyand(Capital)Markets. . . . . . . . . . . . 284
5.9.4 ModelsofDiscourse. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 285
5.10 ScienceandDevelopment. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 287
5.10.1 EconomicTheoryandDevelopment. . . . . . . . . . . . . . . 287
5.10.2 TheScientificSocietiesoftheEighteenthCentury. . . . . 288
5.11 Conclusions. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 290
References. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 291
6 DiscourseandDevelopmentinModernTimes. . . . . . . . . . . . . . . . . 293
6.1 Introduction. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 293
6.2 TheStrongState. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 294
6.2.1 TheModernState. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 296
6.2.2 PoliticalandEconomicEquilibrium. . . . . . . . . . . . . . . 299
6.3 FinancialMarketsandDevelopment. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 302
6.4 OrganizationsandDevelopment. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 305
6.4.1 AuthoritarianTransition. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 305
6.4.2 LiberalEmpires. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 307
6.5 RiseandFallofMarketEconomies. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 310
6.5.1 DutchCastles,PoldersandCities. . . . . . . . . . . . . . . . . 310
6.5.2 TheEbbandFlowofPluralSociety. . . . . . . . . . . . . . . 312
6.5.3 TheAbsenceofDiscourseinEconomicTheory. . . . . . . 313
6.5.4 TheEconomyandtheState. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 315
6.6 TheFeudalModel. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 316
6.6.1 JapaneseFeudalism. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 317
6.6.2 FeudalismandModernManagement. . . . . . . . . . . . . . . 320
6.7 FederalDecentralizationinLargeCorporations. . . . . . . . . . . . . 322
6.7.1 ManagementbyObjectives. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 323
6.7.2 FromIndustrialMantotheKnowledgeWorker. . . . . . . 324
6.7.3 BusinessandCivilSociety. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 325
6.7.4 DecentralizedOrganizationModels. . . . . . . . . . . . . . . 327
6.8 TheKnowledgeSociety. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 332
6.8.1 ManagingKnowledgeWork. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 332
6.8.2 TheNewCorporation. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 334
6.8.3 LifeintheKnowledgeSociety. . . . . . . . . . . . . . . . . . . 335
6.8.4 TheReturnoftheTribes. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 337