Bankovskoe delo: sovremennaya sistema kreditovaniya. Grif UMO

261 Pages·5.445 MB·Russian

ИИ ЦАРЕОЙ ДКЕСФЙИСВЕ СТОСРЬЛЕТ-ЯИИРИ ВМПЕААЯ ДРВАОКПАСНАНИФ
О.И. ИН ШУРВАЛ
.ОН. ВА ЕЬСАНАФА
С.Л. КО НЕИНРОК
ОЕ КСВОКНАБ
ДЕЛО:
АЯ ННЕМЕРВОС
МА ЕТСИС
ИЯ НАВОТИДЕРК
од Предакцией заслуженного деятеля науки
Российской Федерации,
доктора экономических наук,
профессора О.И. Лаврушина
Издание третье, дополненное
Рекомендовано УМО по образованию
в области финансов, учета и мировой экономики
в качестве учебного пособия
для студентов, обучающихся по специальности
«Финансы и кредит»
ВА КСОМ
2007
УДК 336.7(075.8)
ББК 65.262я73
Л13
Рецензенты:
В.Н. Шенаев, нроф. Московского банковского института, д-р экон. наук,
Е.И. Шохин, заведующий ка(|)едрои «Otniancbi нреднрияти!! и (|)ипансовый
менеджмент» Финансовой академии ри п Правите;нэстве РФ, канд. экон. наук,
нроф.
ин шурваЛ О.И.
Л13 Банковское дело: современная система кредитования : учебное
пособие / О.И. Лаврушин, О.Н. Афанасьева, С.Л. Корниенко ; од п ред.
засл. деят. науки РФ, д-ра экон. наук, проф. О.И. Лаврушина. — 3-е изд.,
доп. - М. : КНОРУС, 2007. - 264 с.
ISBN 5-85971-603-6
Рассматриваются актуальные вопросы функционирования системы кредито­
вания в России: элементы этой системы, методы и практика оценки кредитосно-
собности 1меаз а,киц механизм минимизации кредитного риска. При изложении
материала но оценке кредитоснособности заем1цика учитывались 1ежолон1И я Ба-
зельского колштета но банковскому надзору. 1евсО ся тюац и такие современные
проблемы, как применение нейронных сетей при оценке кредитоспособности за­
емщика и кредитование в пределах 1деркой нгГлинии.
Приводятся многочисленные примеры из практики. Для 1чул го еп усвоения
материала после каждого параграфа даны вопросы для самоконтроля.
Для студентов, аспирантов, преподавателей вузов и слушателей системы
послевузовского образования, а также для работников банков и других кредитных
организаций.
УДК 336.7(075.8)
ББК 65.262я73
© Лаврушин О.И., Афанасьева О.Н.,
ISBN 5-85971-603-6 Корниенко С.Л., 2005, 2006, 2007
978- 5-85971-603-6 © КНОРУС, 2005, 2006, 2007
ОГЛАВЛЕНИЕ
Предисловие 6
ва алГ 1. Содержание и современные тенденции развития
системы кредитования в России 9
1.1. Кредитование как система и ее элементы 9
Вопросы для самоконтроля 16
1.2. Тенденции развития системы кредитования в России 17
Вопросы для самоко1ггроля 38
ва алГ2. Современная практика и ые вон явления
в оценке кредитоспособности заемщика 39
2.1. Критерии и показатели оценки кредитоспособности заемщика
в системе минимизации кредитного риска 39
2.1.1. Эволюция представлений о критериях оценки
кредитоспособности 40
2.1.2. От разрозненных оценок кредитоспособности
к ([)ормированию кредитного рейтинга 50
2.1.3. Современные тенденции использования кредитного рейтинга
как основного показателя кредитоспособности заемщика 54
2.1.4. Требования Базельского комитета
при расчете кредитного риска 58
2.1.5. Перспективы применения нового методического
обеспечения кредитного рейтинга 61
Вопросы для самоконтроля 65
2.2. Современные методы оценки кредитоспособности заемщика 66
2.2.1. Мировой опыт классификации заемщика и внутренняя
информационная база моделирования 66
2.2.2. Международная и отечественная практика оценки
финансового состояния заемщика 75
2.2.3. Критическая оценка опыта анализа кредитоспособности 90
2.2.4. Анализ денежного потока как инструмент оценки
кредитоспособности заемщика 108
Вопросы для самоконтроля 116
2.3. Вненшие источники информации о кредитоспособности заемщика .... 117
2.3.1. Централизованная система информационного обеспечения ... 117
2.3.2. Роль рейтинговых агентств в информационном обеспечении ... 125
2.3.3. Роль кредитных бюро в информационном обеспечении 128
2.3.4. Перспективы развития внешних источников информации
в России 134
Вопросы для самоконтроля 144
2.4. .А7тм иропприсвоения кредитного рейтинга 1меаз ку иц 145
2.4.1. Расчет показателей, участвующих в кредитном рейтинге 146
2.4.2. 1слвонатсУ1П е шкалы классности показателя па основе
его значения 151
2.4.3. Распределение весов между показателями
и определение кредитного рейтинга 153
Вопросы для самоконтроля 157
2.5. Оценка кредитоспособности заемщика в контексте новых
требований Базельского комитета по банковскому надзору 157
2.5.1. Перспективы использования стандартизировашюго
метода оценки кредитного риска и кредитоспособности
заемщика в России 159
2.5.2. Перспективы использования внутренней рейтинговой
системы (IRB) для оценки кредитного риска
и кредитоспособности заемщика в России 161
2.5.3. Взаимное влияние кредитоспособности экономических
субъектов и цикличности развития экономики 162
2.5.4. Новые требования Базельского комитета но учету
специфики деятельности заемщиков разных отраслей 167
Вопросы для самоконтроля 174
2.6. Нейронная сеть как инструмент оценки
кредитоспособности заемщика 174
2.6.1. Содержание и возможности использования нейронных
сетей при оценке кредитоспособности заемщика 175
2.6.2. Обучение нейронных сетей 184
2.6.3. Использование обученной нейронной сети для оценки
кредитоспособности заемщика 193
Вопросы для самоконтроля 200
ва алГ3. Особенности современной практики
краткосрочного кредитования 201
3.1. Особенности практики кредитования предприятий
в пределах кредитной линии 201
3.1.1. Общая характеристика и преимущества кредитования
в пределах кредитной линии 201
3.1.2. Границы кредитования предприятий в пределах кредитной
линии 205
3.1.3. Отечественный и зарубежный опыт кредитования
но укругпгснному объекту 210
Вопросы для самоконтроля 220
3.2.ти соннебосОи мы елбия онренпемита рфапрдрево
в ой ксйисске оирмонокэ 220
3.2.1. ка ифицепСва ти сещта уфмаридеррепво 220
3.2.2. ия цазинагрОчи адыви ия нешагоов птидеркпо ту фардрево... 230
сы орпоВля для ортнокомас 238
3.3. ие тивзаРие навови тсго неошврия еенлваеовцсотидерк
ий тяирпдерп 238
3.3.1. ие нажредоСи ия цакифиссалкых велеов цтидерк 238
3.3.2. ия волсчи Уадыви ия нешагоых пвелеов тцидерк 243
сы орпоВля для ортнокомас 249
ие нечюлкаЗ 250
ие нежолирП1. ая ньлетка иинтвсаиррСетых кнарвахонсо
ых нневтсечетоых и нжебураик здотемки нецо
ти сонбосопсока тиищдмееракз 254
ие нежолирП2. ая ньлетика нивтых асрниСрвеитткаарнархетьла
ов кинчотии сциамрофти нисонбоска о оипщсмоетаиздерк 256
ра утаретиЛ 257
ПРЕДИСЛОВИЕ
Для экономики современной России ое шьлоб значение ет еми н­аб
ковское кредитование, позволяющее организациям использовать значи­
тельные ые нмеазсы русердля расширения ва тсдовзиорпи обращения про­
дукции. Кредитование ак к фундаментальная составляющая деятельности
ка наб является существенным источником инвестиций, содействует не­
прерывности и ускорению воспроизводственного а,ссецорп укреплению
го оксечимонокэ потенциала ов ткеъбус хозяйствования и но босопс занять
ое нвонсото сем в ме еъбобанковских операций, приносящих д.оход
Обладая значительными позитивными и,мавтсечак ое ксвокнаб кре­
дитование в ой ннемервосэкономике России не реализовало их ще ев пол­
ой не.рем ие ксечреммоКки наби организации ка опне ют емивозможности
ко оришиспользовать ит деркдля развития ей овсдеятельности. ак Ке,т ак т
и другие не в силах игнорировать риски, возникающие при ^ешревос пш
кредитных операций. Банки ся тюасапо невозврата та идерк и 1празявсых
с им тэкрупных ь,ретоп организации ую тсачазне ут гомне только в а­тсод
ой нчот ре ем гарантировать ое ннемервеовс и ое нлоп ие нешагоп ы,дусс но
и использовать ду усс из-за низкой рентабельности го еовс производства
и невозможности ты алпу го ондусс процента. ак К е,ивтсделс ря томсен на
ст ор доли кредитов в активах их ксечреммок ов кнаб и их го оньледу са ев
ак к источника формирования го онторобо капитала организаций, ни о се в
же ют еми низкий ый ньледу с.ев
ое меагалдерП вниманию читателей ое нбечу ие босоп актуально ак к
с практической, ак т и с ой нчуан точки зрения, поскольку ет агомоп выяс­
нить, как с помощью кредитного механизма можно повысить эффек­
тивность функционирования кредита, какие тенденции доминируют
в ее щяотсанмя ервв ых нтидеркях инешонтоомиазвов кнабс и,матнеилк то ч
го овон рыночная экономика привнесла в организацию кредитных отно­
шений, какие ые вон инструменты появились в области управления кре­
дитным м.оксир
К ю,инелажос в ой ксйиссорэкономической литературе комплексный
анализ рм офтя рнавотидеркв ие нделсоп ды ог не проводился. то Э ослаб­
ляет эффективность использования а,тидерк увеличивает кредитные рис­
ки. Неслучайно в ой ксвокнабой нтидерк практике накопилось ло аменпро­
блем, связанных с нарушением срочности, обеспеченности, платности
кредитования; стимулирующие ва тсечак та идерк снизились.
Изучение направлений повышения эффективности кредитования
организаций является актуальной задачей. Оно ет дубть авовтсйедос е­рп
ию нелодопротиворечий ду жемпозитивными ми автсечак та идерк и о­ден
ми актатс го еиспользования в ой ннемервос хозяйственной практике. Ос-
ое нвон внимание в ом нбечу ии босоп но ечотодерсос на 1Рланазе кредито­
вания ак кмы етсис взаимоотношений ка наб с клиентами, на ке сиопей туп
совершенствования организации кредитного са сецорп ак к на го е х,иннар
ак т и на их щюуделсоп стадиях. Необходимость такого да охдоп связана
с появлением в российской практике ых вонов тнемелэмы етсискредитова­
ия н организаций. Кредит в пределах кредитной линии, по овердрафту,
ит дерк с ем иненемирп ей лескев являются для национальной ой ксвокнаб
мы етсис ми ывон ми адив д.усс Обобщение практики их организации ще е
не ло атс в ей шан не артс предметом специального изучения. ду жеМ ем т
российские коммерческие банки пока не полностью овладели знанием
ей тсоннебосо ых нтидерк инструментов в ой нчоныр экономике. Методи­
ое ксече,инечепсебо ым роток ют агалопсар российские ие ксечреммок н­аб
и,к в ом нвонсо базируется на представлениях и те ыпо го оджак конкрет­
ного кредитного учрежденрш. Нормативных документов, подробно
их щюавырксар ку нецо кредитоспособности й,елетачулоподусс зм инахем
чи адыв и погашения кредитов, ет чсар размера кредитных линий, сроки
ия нешагоп д,усс ка оп не т.еувтсещус В те атьлузер те или ые ни ды ив кре­
дитов, ые ротокют ялватсодерп ки наб им овс клиентам, по ым ньледто м­ок
ам тненопмы етсискредитования то сачразличаются ак кв конкретных кре­
ых нтид учреждениях, так и в ой ндорануджем ой ксвокнаб практике.
Нельзя не заметить и о,гот то ч ри п ии недеворп активных операций
коммерческие банки руководствуются нормами Банка России и вну­
тренними, самостоятельно разрабатываемыми инструкциями и положе­
ниями, ые ротокне лишены недостатков. ый нневтсбоС нт емалгер коммер­
их ксечов кнабпо организации кредитования, ту ечсар ти сонбосопсотидерк
клиентов то сач ит сон формальный характер, ся тидохан в ве ырто от тео­
ой ксечитерзы аби накопленного го оворим и го онневтсечетота ыпо в дан­
ой н области.
та Э ма елборп относится не только к деятельности их ксйиссор м­ок
их ксечрем банков. Известно, то ч до го ещяотсан ни емерв ды охдоп е­чето
ых нневтс и ых ндапаз надзорных ов нагро к ам сорпов ки нецо кредитоспо­
собности заемщика с точки зрения ее места в системе управления
ми ынтидерк ми аксир практически не различались — величина кредитно­
го риска не ставилась в зависимость от надежности деятельности конк­
го онтер заемщика. Однако новые требования Базельского комитета по
му оксвокнаб у,роздан которые планируется ти севв в действие с 2008 .г,
кардинальным ом зарбо меняют сложившуюся практику. Увеличивается
ь,лор ая мидовто ам кнаб и рейтинговым ам втстнега ри п ке нецо кредито­
ти сонбосопс а,кищмеаз которая начинает учитываться ри п определении
ти сончотатсод капитала а.кнаб ие каТструктурные ги ивдс в ой ворим н­аб
ой ксвок деятельности оказывают влияние и на банковскую му етсис а­н
ей ш страны. Принимая во внимание од хереп бухгалтерского та ечу рос-
сийских ов кнабна ые ндорануджемы,траднатс в 2004 г. ло ыбно едеввв дей­
ие втс ие нежолоП Банка России № 254-П «О порядке формирования кре­
дитными организациями ов врезерна ые нжомзоври етоппо м,адусс по д­усс
ой н и приравненной к ей задолженности».
Полагаем, то ч объективно сложившаяся реальность современного
го оксвокнаб ва тсещбо диктует необходимость го ондеречо переосмысле­
ния ак кх,иксечитероет ак т и практических положений анализа го ондоиз
их шйенжав элементов кредитной мы етсис — мы етсис кредитования эко­
их ксечимон субъектов.
ры отвА ставили ед реп ой бос цель выявить тенденции развития о­с
ой ннемерв мы етсис кредитования организаций, в ом т числе исследовать
российскую и зарубежную практику кредитования организаций, и выя­
вить их различия, предложить конкретные рекомендации по совершен­
ствованию деятельности российских банков по организации кредитова­
ния.
ое нбечУ пособие может быть использовано в процессе овладения
банковским делом как студентами (в рамках бакалаврата и магистрату­
ры), так и практическими работниками. В данной те обарчитатели ут дйан
ую нзелоп информацию об организации кредитных ий нешонто в контек­
те стребований рыночной экономики, о направлениях модернизации кре­
дитного са сецорп и на стадии анализа возможности и целесообразности
чи адыв д,усс и на их щюуделсоп стадиях использования а.тидерк
ГЛАВА 1
СОДЕРЖАНИЕ И СОВРЕМЕННЫЕ
ТЕНДЕНЦИИ РАЗВИТИЯ
СИСТЕМЫ КРЕДИТОВАНИЯ В РОССИИ
1.1
КРЕДИТОВАНИЕ КАК СИСТЕМА И ЕЕ ЭЛЕМЕНТЫ
Изучив материалы данного параграфа, вы узнаете:
какими признаками должна обладать система кредитования;
из каких элементов должна состоять система кредитования;
что из себя представляет базовый (фундаментальный) блок системы
кредитования;
какие элементы входят в организационный блок системы
кредитования;
то чтакое регулирующий блок системы кредитования и из каких
частей он состоит.
Термин «система кредитования» часто используется в учебной
литературе, в научных изданиях, в нормативных актах Центрального
банка РоссийскоР! Федерации. Однако при всей частоте употребления
этот термин практически не раскрыт, го е содержание не исследовано
в полной мере. Ни в отечественной, ни в зарубежной литературе ему
не уделено должного внимания. Научные работы, посвященные пробле­
мам кредитования как системе, крайне 1прелсичоламы и зачастую содер­
жат лишь упоминание о системе кредитования, но не раскрывают ее сути.
Между тем неудачи в банковской сфере и неразвитость кредито­
вания в нашей стране непосредственно связаны с отсутствием пони­
мания и реализации процесса кредитования как системы. Определе­
ние данного понятия могло бы способствовать, с одной стороны,
повышению роли кредита в стимулировании реального сектора эко­
номики, с другой стороны, совершенствованию системы управления
кредитным процессом с целью минимизации кредитных рисков.
На наш взгляд, исследование понятия «система кредитования»
в теоретическом плане необходимо начать с определения общего поня­
тия «система».
Напомним, что слово «система» (от греч. systema — целое, состав­
ленное из частей) означает множество элементов, находящихся в отно­
шениях и связях друг с другом, которое образует определенную цело­
стность, единство.
Система кредитования только тогда получает право на существо­
вание, когда в ей нпредставлен такой в,атсос такая совокупность элемен­
тов, которые являются достаточными для реализации ее сущности. Отсут­
ствие одного из ее элементов, превалирование в ней значения одного
элемента в ущерб реализации другого, отсутствие связи между ними
на практике может привести к нарушению целостного образования.
История знает немало примеров, когда нарушение целевого харак­
тера кредитования неизбежно подрывает всю цепь взаимоотношений,
приводит к затруднениям возврата кредита, банкротству как кредито­
а,р так и заемщика.
Игнорирование планирования в современной системе кредито­
вания снижает ее эффективность, поэтому в теоретическом плане в пер­
ую в очередь следует определить состав элементов, без которых систе­
ма кредитования не может состояться. Это в равной степени относится
и к другим понятиям. Смешение их друг с другом может привести
к постановке вопросов, не свойственных рассматриваемой совокуп­
ности.
Известно, что к понятию «система кредитования» примыкает дру­
гой немаловажный ^ретин м«кредитная система». Что же под ним пони­
мается?
Некоторые экономисты под кредитной системой понимают сово­
купность различных кредитно-финансовых институтов, действующих
на рынке ссудных капиталов и осуществляющих аккумуляцию и моби­
лизацию денежного капитала^
Несколько иной взгляд содержится в работе «Транзитивность
и экономические противоречия развития российской кредитной сис­
темы», де гкредитная система определяется как совокупность кредит­
ных отношений, приходящихся на определенный исторический пери­
од, между различными ее субъектами: кредитными учреждениями
финансового сектора экономики, производственными предприятиями,
населением. Кредитные же отношения автор названной работы опре­
делял как систему взаимосвязей по поводу движения определенного
количества временно свободных денежных средств, образующихся
в результате особенностей кругооборота капитала. Элементами кредит­
ных отношений, по го ею,инеим хявляются объекты и субъекты кредит-
' Общая теория денег и кредита : учебник / под ред. Е.Ф. Жукова. М. : Банки
и биржи, ЮНИТИ, 1995. С. 19.
^ Жиронкии С.Л. Транзитивность и экономические противоречия развития рос­
сийской кредитной системы : дис.... канд. экон. наук. Кемерово : Кузбасский государствен­
ный технический институт, 2000. С. 10.
10